การลงทุนมีหลายหลากหลายเป้าหมาย บางคนลงทุนเพราะมองเห็นโอกาสเกร็งกำไรส่วนต่างราคา บางคนอยากทำการลงทุนเพื่อเป็นทรัพย์สินของตนเอง บางคนก็ลงทุนเพื่อเพิ่มรายได้ TerraBKK เสนอแนวทาง หลักการลงทุน 3 ขั้นตอน เพื่อเป็นลำดับง่ายๆ ไว้เก็บรายละเอียดทรัพย์สินก่อนจะก้าวเข้าสู่ตลาดเต็มตัว

1. ทรัพย์สินลงทุน

ขั้นตอนแรกในการลงทุน คือ การเลือกทรัพย์สินที่ต้องการจะลงทุน เรียกว่า เป็นทั้งจุดเริ่มต้นและจุดหมายปลายทางในการลงทุน ทรัพย์สินที่มีพื้นฐานหรือมีความเข้าใจเป็นอย่างดี ย่อมได้เปรียบในการตัดสินใจเลือกลงทุน สำหรับขั้นตอนนี้ คุณต้องมีความรู้และความเข้าใจอย่างรายละเอียด เพราะแต่ละทรัพย์สินก็มีลักษณะแตกต่างกันไป เช่น
  • ประเภททรัพย์สิน เช่น หุ้นสามัญ ,หุ้นกู้ ,พันธบัตร , กองทุนรวม , ตราสารอนุพันธ์ เป็นต้น
  • กลไกตลาด และการซื้อขาย เช่น การเปิดบัญชี account , การส่งคำสั่งซื้อขาย เป็นต้น
  • ปัจจัยแวดล้อมที่มีผลต่อทรัพย์สิน เช่น การอ้างอิงราคาตลาด , ภาวะการแข่งขัน ,อัตราแลกเปลี่ยนค่าเงิน เป็นต้น
  • อัตราผลตอบแทน เช่น เงินปันผล ,ส่วนต่างราคา,สิทธิการซื้อขาย เป็นต้น
  • ความเสี่ยงจากการลงทุน เช่น
    • ความเสี่ยงทางธุรกิจ (Business Risk) เช่น การเปลี่ยนแปลงทางด้านเศรษฐกิจ ภาวะเงินเฟ้อ ราคาน้ำมัน หรือความเสี่ยงที่เกิดจากลักษณะทางธุรกิจ
    • ความเสี่ยงทางด้านการเงิน (Financial Risk) เป็นปัจจัยที่เกี่ยวกับการสร้างภาระผูกพันทางด้านการเงิน แล้วบริษัทไม่สามารถจ่ายดอกเบี้ยตามภาระผูกพันได้
    • ความเสี่ยงจากการขาดสภาพคล่อง (Liquidity Risk) เกิดจากการไม่สามารถเปลี่ยนจากสินทรัพย์เป็นเงินสดได้ในเวลาที่รวดเร็ว
    • ความเสี่ยงจากอัตราดอกเบี้ยในตลาดเงิน (Interest Rates Risk)
    • ความเสี่ยงจากอัตราเงินเฟ้อ (Inflation Risk) ยิ่งในภาวะที่เงินเฟ้อสูงขึ้น อัตราผลตอบแทนที่แท้จริงก็จะยิ่งลดลง

2. จังหวะการลงทุน

เมื่อเลือกทรัพย์สินที่พร้อมทำการลงทุนเรียบร้อยแล้ว ขั้นต่อไปคือ การจับจังหวะเข้าตลาด เรื่องนี้มีความสำคัญไม่น้อย เพราะการเข้าผิดจังหวะ ส่งผลตามมาเกี่ยวกับราคาทุนที่ไม่เหมาะสม ระดับความเสี่ยงที่จะเกิดความเสียหายในการลงทุนสูง พื้นฐานจะกลายเป็นรองเขาได้ สิ่งที่สามารถช่วยในการพิจารณาเรื่องของจังหวะการลงทุน เช่น
  • การวิเคราะห์ปัจจัยพื้นฐาน (Fundamental Analysis ) เช่น การวิเคราะห์ทางการเงิน , วิสัยทัศน์ผู้บริหาร เป็นต้น
  • การวิเคราะห์ปัจจัยทางเทคนิค (Technical Analysis ) เช่น กราฟเทคนิคการลงทุนตลาดหุ้น เป็นต้น
  • การประเมินมูลค่าแท้จริงของทรัพย์สิน (Valuation) เช่น การประเมินราคาทรัพย์สิน , ระยะเวลาคืนทุน , อัตราส่วนการเงิน P/E เป็นต้น

6 จังหวะเลือกลงทุนให้รวย ตามรอบเศรษฐกิจ นอกจากปัจจัยเรื่องความเสี่ยงแล้ว นักลงทุนอาจมองข้ามเรื่องเรื่องสำคัญอย่าง "ช่วงเวลาที่เหมาะสมแก่การลงทุน" เพื่อนำไปประยุกต์ต่อยอดการลงทุน ....

3. กลยุทธ์บริหารการลงทุน

เมื่อการลงทุนเริ่มต้นไปอย่างดีเรียบร้อยแล้ว ขั้นต่อมาที่จะมีแต่ของจริง เล่นจริง เจ็บจริง คือ กลยุทธ์บริการการลงทุน จำเป็นอย่างยิ่งไม่ว่าจะเป็นทรัพย์สินประเภทเดียว หรือหลากหลายประเภทก็ตาม หากมีทรัพย์สินหลายอย่าง ก็จะเรียว่าเป็น พอร์ตการลงทุน นักลงทุนต้องเรียนรู้วิธีบริหารจัดการพอร์ตการลงทุนของตนให้ดีตลอดรอดฝั่ง เช่น --เทอร์ร่า บีเคเค
  • กลยุทธ์การลงทุนเชิงรุก/รับ เช่น การลงทุนตลาดหุ้นตามระยะเวลาสั้นยาว เป็นต้น
  • กลยุทธ์กระจายความเสี่ยง เช่น การลงทุนหลากหลายทรัพย์สิน เป็นต้น
  • กลยุทธ์จัดสรรสัดส่วนการลงทุนทรัพย์สินแต่ละประเภท เช่น สัดส่วนพอร์ตลงทุนตามช่วงวัย เป็นต้น
  • กลยุทธ์ตรวจสอบผลการลงทุน เช่น ประเมินผลตอบแทนการลงทุน เป็นต้น

Asset Allocation 6 กลยุทธ์จัดพอร์ตลงทุน การสร้างส่วนผสมการลงทุนอย่างเหมาะสม เป็นหนึ่งสิ่งสำคัญในการกำหนดภาพรวมความเสี่ยงและผลตอบแทนของพอร์ตการลงทุน …