ศูนย์วิจัยกสิกรไทย สรุปข้อมูลสินเชื่อ เงินฝาก และสภาพคล่อง ของธนาคารพาณิชย์ไทย 14 แห่ง ณ สิ้นเดือนพฤษภาคม 2560 จากเอกสารรายการย่อแสดงสินทรัพย์และหนี้สิน (ธ.พ.1.1) โดยมีสาระสำคัญ ดังนี้
สินเชื่อสุทธิเดือนพฤษภาคม 2560 ฟื้นตัวต่อเนื่อง จากสินเชื่อภาคธุรกิจขนาดใหญ่ ขณะที่ สินเชื่อรายย่อยยังไม่มา
ภาพรวมสินเชื่อสุทธิเดือน พ.ค. 2560 ปรับตัวเพิ่มขึ้น 0.43% MoM และ 1.67% YoY ซึ่งเป็นการขยายตัวอย่างต่อเนื่องจากเดือนก่อน นำโดย สินเชื่อภาคธุรกิจขนาดใหญ่ โดยเฉพาะสินเชื่อธุรกิจระยะสั้น ซึ่งเป็นปัจจัยหลักที่หนุนให้สินเชื่อของธนาคารพาณิชย์ขนาดใหญ่โตเกินคาดในเดือนนี้ ขณะที่ สินเชื่อเอสเอ็มอีและสินเชื่อรายย่อยไม่เปลี่ยนแปลงจากเดือนก่อนมากนัก เนื่องจากธนาคารยังระมัดระวังการให้สินเชื่อเอสเอ็มอีและสินเชื่อรายย่อยที่ไม่มีหลักประกัน (บัตรเครดิต และสินเชื่อส่วนบุคคล) จากความเสี่ยงด้านหนี้เสียของเอสเอ็มอีและสินเชื่อรายย่อยกลุ่มดังกล่าวที่ยังคงอยู่ในระดับสูง
นอกจากนี้ อำนาจซื้อของครัวเรือนที่ชะลอตัว ยังคงเป็นปัจจัยกดดันการเติบโตของสินเชื่อรายย่อย โดยเป็นที่น่าสังเกตว่า ปริมาณการใช้จ่ายผ่านบัตรเครดิตที่เติบโตชะลอลงในช่วง 4-5 เดือนแรกของปีนี้ ( 4 เดือนแรกปี 2560 โต 4.3% ชะลอลงเมื่อเทียบกับที่เติบโต 8.7% ในช่วงเดียวกันของปี 2559) อาจเป็นตัวสะท้อนได้ดีถึงทิศทางของ สินเชื่อรายย่อยที่ยังไม่น่าจะมีสัญญาณฟื้นตัวที่ชัดเจนนัก
เงินฝากเดือนพฤษภาคม 2560 ชะลอลงครั้งแรกในรอบปี เพื่อบริหารจัดการต้นทุน
ภาพรวมเงินฝากเดือน พ.ค. 2560 กลับมาลดลงเป็นเดือนแรกนับจากต้นปี -0.05% MoM แต่ยอดคงค้างเงินฝากยังคงอยู่สูงกว่าช่วงเดียวกันปีก่อน 3.52% YoY (และสูงกว่าระดับสิ้นปี 2559 2.34% YTD) ทั้งนี้ ธนาคารหลายแห่งชะลอการระดมเงินฝากลง โดยนอกจากจะเป็นผลมาจากสภาพคล่องที่ยังคงอยู่ในระดับสูงแล้ว ก็คงเป็นผลมาจากการให้ความสำคัญกับการบริหารจัดการรายได้จากส่วนต่างดอกเบี้ย หลังประกาศลดอัตราดอกเบี้ยอ้างอิงสำหรับเงินให้กู้ยืมแก่ลูกค้ารายย่อยในช่วงกลางเดือน พ.ค.
สภาพคล่องเดือนพฤษภาคม 2560 ตึงตัวขึ้นเล็กน้อย จากการบริหารจัดการสภาพคล่องภายใต้แรงกดดันด้านรายได้ดอกเบี้ยที่ลดลง
ภาพรวมสภาพคล่องของธนาคารตึงตัวขึ้นจากเดือนก่อน จากอัตราการขยายตัวของสินเชื่อที่สูงกว่าเงินฝาก ทำให้สัดส่วนเงินให้สินเชื่อรวมต่อเงินฝากรวมกับตราสารหนี้ที่ออกและเงินกู้ยืม (LTD+Borrowing Ratio) ในเดือน พ.ค. 2560 ขยับขึ้นมาที่ 90.40% จากระดับ 90.11% ในเดือน เม.ย. (ซึ่งต่ำสุดในรอบ 12 เดือน) สอดคล้องกับอัตราส่วนสินทรัพย์สภาพคล่องต่อสินทรัพย์รวมที่ปรับลดลงมาที่ระดับ 21.70% จาก 21.84% ในเดือนก่อนหน้า
คาดสินเชื่อสุทธิปิดไตรมาส 2/2560 ใกล้ 2% YoY ขณะที่ การแข่งขันด้านเงินฝากคงลดระดับลง
การปรับลดอัตราดอกเบี้ยอ้างอิงสำหรับลูกค้ารายย่อยของธนาคารที่มีผลในเดือน พ.ค. ที่ผ่านมา ย้ำภาพความจำเป็นของธนาคารพาณิชย์ที่จะต้องบริหารสภาพคล่องให้เกิดประโยชน์สูงสุด ขณะที่ระดับสภาพคล่องที่ผ่อนคลายลงค่อนข้างมากในช่วงก่อนหน้านี้ คาดว่า จะยังเพียงพอรองรับการฟื้นตัวอย่างต่อเนื่องแต่ค่อยเป็นค่อยไปของสินเชื่อในไตรมาสที่ 2 ซึ่งทำให้คาดว่า แนวโน้มการแข่งขันด้านเงินฝากในระบบธนาคารในเดือน มิถุนายน 2560 คงจะยังไม่รุนแรง
สำหรับแนวโน้มของสินเชื่อในไตรมาส 2/2560 นั้น ศูนย์วิจัยกสิกรไทย คาดว่า สินเชื่อสุทธิ (เงินให้สินเชื่อ หักค่าเผื่อหนี้สงสัยจะสูญ) น่าจะปิดไตรมาส 2/2560 ที่ระดับใกล้เคียง 2.0% YoY สูงขึ้นเมื่อเทียบกับระดับ 1.26% YoY ณ สิ้นปี 2559 โดยประเมินว่า สินเชื่อสุทธิในเดือนมิถุนายน 2560 อาจปรับเพิ่มขึ้นจากเดือนก่อนหน้าเป็นเดือนที่ 3 ติดต่อกัน แต่ก็คงยังต้องฝากความหวังไว้ที่สินเชื่อธุรกิจมากกว่าสินเชื่อรายย่อย
ขอบคุณข้อมูลจาก www.kasikornresearch.com
